实战老江访谈精彩回答：如何从技术面与基本面进行短、中、长线有效选股

【实战老江访谈精彩回答：如何从技术面与基本面进行短、中、长线有效选股】实战中千理论，万实战，最后九九归一到选股层面，选股如同足球竞技中的临门一脚，特别是新手上路，选股过程中，对技术面与基本面分析，总是顾此失彼，授人予鱼，不如授人予渔，所以今天重点向大家介绍，本人在实战中，如何对技术面与基本面进行有机结合，进行短、中、长线有效选股的。

　　本期嘉宾实战老江在5月8日的股吧访谈中为如何从技术面与基本面进行短、中、长线有效选股。那么有哪些精彩观点呢？

　　实战中千理论，万实战，最后九九归一到选股层面，选股如同足球竞技中的临门一脚，特别是新手上路，选股过程中，对技术面与基本面分析，总是顾此失彼，授人予鱼，不如授人予渔，所以今天重点向大家介绍，本人在实战中，如何对技术面与基本面进行有机结合，进行短、中、长线有效选股的。

　　【以下为访谈精彩观点】

　　l 如何从技术面进行短、中、长线有效选股？

　　一、首先对部分技术分析工具进行解说：

　　1、技术系统由：均线、量能、技术指标三大系统组成，外加千奇百怪的形态与k线分析。均属技术分析工具。

　　2、还有“十大技术理论分析”也属技术分析范畴，如著名的道氏理论，江恩理论等等。

　　3、实战表明：每一个投资理论与每一个技术分析工具，都不是完美的，都有其缺陷所在。有的操作起来出错概率甚至非常高，反倒成了实战中的陷阱与遗憾。

　　4、如果证券行业有完美的理论与工具，岂不是可以“打遍天下无敌手”了。

　　5、实战表明：技术工具静态分析，起到认识趋势提示作用，盘面实战还是依靠实战经验与动态的趋势技术结合，进行果断的临场决策。

　　6、尽管技术分析有较大的缺陷与遗憾，但我们每天还是在坚持运用与应用着。可谓是：技术虐我千万遍，我还爱它如初恋。

　　7、技术面选股是一切短、中、长线买股的必须依据，下面按短、中、长选股分类依次解读。

　　二、短线选股技术要求：

　　(1)。短线时间定义于一月之内的交易，超级短线三个交易日，(如连续涨停板，时间延续，如某些“妖股”)。

　　(2)。股价必须强烈运行在右侧，放量明显，且带有一定的题材。短线的特征，盈利快速，但不注意止盈止损，亏损也是可圈可点的。

　　(3)。走势角度越大越强势，50度以上角的走势是必须的。

　　(4)。均线技术要求：3日均线、10日均线、30日均线必须带量上攻，基本形成三线开花状态。

　　(5)。量能技术要求：放量、温和放量或不规则放量明显高于前期，甚至是爆量。

　　(6)。技术指标：所有技术指标掉头向上攻击，如kdj技术指标冲顶100，钝化无惧。macd技术指标连续放长红柱冲顶。

　　(7)、短线追涨不追高，明明白白地从中低位开始上涨，应该追击。高位的上涨，应该回避不追高。谨防被套是必须的。

　　三、中线选股技术要求：

　　(1)。中线时间定义于一月以上，数月或一年之内的交易。

　　(2)。股价温和地运行在右侧，拉升与打压调整交替进行，中线技术上明显回避了低位的长期盘整与高位盘整，顾名思义：去头去尾吃鱼身。

　　(3)。走势45度角以上运行，耐心持有，角度走平小心，角度下挂，清仓结束波段操作。

　　(4)。均线技术要求：20日均线与30日均线必须呈现上攻状态。熊市20日均线走平，牛市30日均线走平，中线结束。

　　(5)。量能技术要求：放量、温和放量或不规则放量与缩量，甚至是爆量。

　　(6)。技术指标：macd技术指标连续呈现红柱状态。短时间出现绿柱的洗盘，无惧！

　　(7)、中线的难点是洗盘，投资者很容易误解成机构出货，而提早下车，痛失后段快速拉升利润。如本次调整，夹带着洗盘，有很多投资者是割肉出局的，最后大盘回暖，股价自然恢复，造成踏空。

　　四、长线选股技术要求：

　　(1)。长线时间定义于一年以上，数年，甚至10年以上的交易。

　　(2)。股价经过长期下跌后，在底部无量横盘。

　　(3)。走势无角度运行，最好在熊市末期逐步买进，耐心持有，迎接牛市到来，继续耐心持有，等待牛市末期逐步派发，获大利结束交易

　　(4)。均线技术要求：几轮下跌后5日均线、10日均线、30日均线有效粘合后，长线投资开始逐步低吸。

　　(5)。量能技术要求：无量横盘，放量后的缩量，都是长线低吸的机会。

　　(6)。技术指标：macd技术指标连续呈现红柱与绿柱的交替中状态。

　　(7)、长线的难点是，一旦建仓完毕，需要常人没有的耐心，排除日线杂波的干扰，等待牛市的来临与结束。

　　l 如何对目标股进行基本面有效分析？

　　一、基本面现象的分析：

　　(1)。一切技术面的变化，来自于基本面的变化，掉过头来说，基本面的变化，导致了技术面的变化。如很多股票由低走到高或由高走到低，除牛熊交替外，更重要是其基本面发生了重大变化。

　　(2)。如果个股基本面发生了重大变化，与牛市和熊市无重大关系；

　　(一)。如在牛市中目标股基本面发生重大变化，如业绩亏损或严重亏损，技术面必然不涨反跌，人称牛市熊股现象。散户应该在第一时间止损或止盈。

　　(二)。如在熊市中目标股基本面发生重大变化，如业绩增长或大幅增长，技术面必然不跌反涨，人称熊市牛股现象。散户应该在第一时间参与介入。

　　(3)。基本面的变化，导致技术面的变化，在变化过程中，有个时间差，大部分目标股在基本面朦胧中，技术面先行走坏或走好。

　　如主力先知目标股有大利空，有二种情况：

　　(一)。先行拉升股价出逃，这是比较聪明的机构。一旦公开利空信息 ，掉头大跌，一直由大跌到阴跌，跌跌不休。

　　(二)。股价在朦胧中逐步下行，在下降通道中，利用反弹，主力先行出逃，这是比较理智的机构。一旦公开利空信息 ，跌势加剧。一跌再跌。

　　(4)。如主力先知目标股有大利好，也有二种情况：

　　(一)。股价在朦胧中大幅拉高，一旦公开利好信息 ，掉头下跌洗盘，市场称“见光死”一。

　　(二)。目标股利好消息封锁严密，一旦公开利好信息，股价由默默无闻，连续涨停兑现。有的股价上涨惊人。

　　(5)。分析人士应该注意的是，所谓的估值，就是通过基本面分析，看目前目标股的股价是过低或过高，决定目标股的去留与加仓或减仓操作，一句话，基本面决定技术面走势。

　　二、基本面分析的范围：

　　(1)。国际与国内经济与政治环境，政治与经济是相辅相成，息息相关。

　　(2)。上市公司的产品在国际与国内的影响力与销售范围，销售区域的占有率。

　　(3)。财务状况，主要看现金流状况，特别是预测当季与当年同比利润有否增长情况。

　　(4)。前十大股东的变化，股东中有否国家队等等重大机构持有(但这里有三个月的隐蔽期操作，举例)。

　　(5)。当前有否重大事项发生，如增发、重组或大股东减持等等利好与利空重大事项。

　　(6)。股本结构，历年送配情况，特别关注业绩能否跟上送股扩张的节奏。

　　三、基本面分析的要点紧扣：

　　1、当前的业绩，与近几年的业绩，看是否增长或减少。关键有否实在的成长性。

　　2、市盈率在中国股市虽然不是很重要，但必须看，因为它是股价与业绩直接关联的数据。

　　3、行业，特别是其主营产品是否前沿，产品在国内外同行里面的排名都是需要了解的。

　　4、其次是股本结构，历年的送配情况。特别是分红是否稳定，财务重点看其现金流与收益率，另主营是否突出。多看了反而糊涂。

　　5、所有目标股资料在f10里面都可以查证，但要注意f10资料也可以造假，如上市公司会配合机构做出虚假盈利或赢大利，制造利好消息，配合机构出货，反之制造利空消息，配合机构建仓。

　　l 右侧趋势实战的重要性与技术要点有哪些？

　　技术走势表明：

　　左侧走势是下降通道，所有高点或低点连接后，形成一个下降通道，除了最后一个低点买进成功，其它所有低点买进持有都是被套的。

　　右侧走势是上升通道，所有高点或低点连接后，形成一个上升通道，除了最后一个高点买进失败，其它所有高点买进持有都是盈利的。说白了，右侧操作，只要不是最后一棒，都会盈利。

　　今天重点讲解右侧趋势特征：

　　一、大盘或个股经过长时间下跌或横盘整理之后，某天开始温和放量上行，转入右侧交易。称转势或称反转。

　　二、均线系统30日均线开始由下挂转走平，10日均线首先上穿30日均线，基本形成带量金叉。

　　三、三种背景与情况诱发下，个股转入右侧交易：

　　(1)。大盘开始步入复苏，大部分个股与大盘同步复苏，与大盘同步转入右侧交易。

　　(2)。个股发布突发性利好事件，如公司发布业绩、借壳重组、优秀的送配方案，较大的业务订单等等特别利好与利好长期的题材，主力都会脱离大盘，在右侧走出独立的行情。投资者可以及时跟进或回调介入。

　　(3)。个股无缘无故放量转入右侧交易，后期必有重大题材发布，投资者应该及时介入，如果右侧交易已经走出一段上攻行情，消息发布，你再跟进，容易被套，行内称“见光死”。

　　四、当目标股走出右侧交易走势，交易频率是最高的，换手率也是最高的，也是投资者最兴奋的阶段，但走势很快会，走出转势行情，走势转入下降通道的左侧，。如果不及时快进快出，容易被套，甚至套死。

　　五、右侧趋势成立，洗盘打压是暂时的，上升是中期或长期的。相反如果左侧趋势成立，拉升反弹也是暂时的，下跌是长期的。

　　六、右侧交易阶段，机构是不能容忍散户死拿筹码的，在一段右侧上攻的经历中，必然有n次回调打压洗盘动作，让部分持股不坚定者提早下车，以至于让他们痛失后段主升浪行情，痛苦不已。

　　七、至于怎样在右侧进行卖出与买进股票，以后有时间再进行交流。

　　l 如何识别股价的位置呢？

　　1、股市存在许多不确定因素，但市场有三点主力行为是确定的，即低位建仓，中位拉升洗盘，高位出货。

　　2、实战中，不明白股价的位子，操作上就存在很大的盲目性，亏钱是必然。明白了股价的位置，对应的策略就容易成立。即中、低位股票，只要目标股健康，市场无论怎样变化，最后都会演变到中高位。目标股股价运行到高位，无论市场怎么标榜个股，讲得再好，股价最后都要演变到中低位。

　　3、实战中，最困难是怎样识别股价低、中、高的位置？识别股价位置，可以从技术均线、技术指标、量能、技术形态与社会现象，进行辨别。避繁从简，今天就介绍，用技术均线技术，来识别目标股的低、中、高的位置。

　　(一)技术均线：

　　(1)低位：30日均线从高位一波下跌或多波下跌，跌幅一倍或多倍以上为阶段性低位或大底，30日均线一马平川，无量筑底一年以上，甚至数年或10年以上，为低位，此时，中长线资金可以考虑逐步买入。

　　(2)中位：有四种走势形成中位，

　　一是30日均线从高位下跌后走平，形成中位盘整运行后，如果大盘向好或目标股有新的题材加盟，目标股会继续上攻至高位，甚至会不断创出新高，次新股中较常见。

　　二是30日均线从高位下跌后转走平，形成中位盘整运行后，如果大盘继续恶化，或无新的题材加盟，目标股会在中位久盘必跌，形成下降通道至低位。

　　三是30日均线从底部上攻转走平，中位成立。大盘向好或有新题材加盟，走势会继续上攻。

　　四是30日均线从底部上攻转走平，中位成立。大盘恶化或无新题材加盟，走势会在中位跌回低位，甚至更低。有说底部再跌，就是防空洞了之说法。

　　3、高位：

　　(一)。看月线，3月均线一波上攻转走平为高位，应该择机退出。就如此简单。

　　(二)。30日均线配合观察，30日均线经过几轮由上攻转走平，高位横盘整理，放量价不涨，涨停不干脆，确定是高位。

　　特别提示：实战中，有的强势股沿10日线，从低位到高位一气呵成，股价翻二倍以上，强势的的甚至10倍以上。当10日线走平，高点来临，应该退出。

　　总结：

　　(1)。实战中低位上攻至中位，或高位，30日均线是反复多次，由上攻转走平，再上攻形成中位与高位的。

　　(2)。实战中高位下跌至中位，或低位，30日均线也是反复多次，由下跌转走平，再下跌形成中位与低位的。

　　(3)。所谓的江恩五浪理论，由此而来。但现代有很多操盘手，借力题材，一浪直接至高位或低位。波浪理论就显得苍白无力。让你看不懂，人称妖股也！